- במהלך כהונתו של דונלד טראמפ כנשיא, שוק המניות חווה תנודתיות משמעותית, כאשר S&P 500 ראה ירידות מהירות של 10%, במיוחד בפברואר 2020.
- ירידות שוק, אף על פי שהן אתגר, הן בעיה היסטורית נפוצה וחשובות לצמיחה ארוכת טווח.
- נוכח התנודתיות בטווח הקצר, אף תקופה של 20 שנה בהיסטוריה של S&P 500 לא הסתיימה בהפסד, מה שמדגיש את היתרונות של סבלנות והשקעות ארוכות טווח.
- ניתוחים קושרים את התנודתיות בשוק תחת טראמפ לחששות סביב מכסי "יום השחרור" ודאגות אינפלציה, כפי שהושפעו על ידי מדיניות כלכלית.
- נתונים היסטוריים מראים ששוקי שור נמשכים זמן רב יותר משוקי דוב, ומעניקים יותר הזדמנויות לצמיחה.
- משקיעים מתבקשים לזכור שהיקף האסטרטגיות הארוכות טווח הוא חיוני כדי לנווט את חוסר הנבאות של השוק ולהרוויח מהמגמות העולות של המניות.
שוק המניות, תבנית צבעונית של מספרים סיפוריים, טווה סיפורים בלתי צפויים לא פחות ממרתקים. בתוך התנודות שלו, דמות אחת עמדה במרכז דפוס ייחודי במיוחד: דונלד טראמפ. במהלך כהונתו, מדד דאו ג'ונס התעשייתי, S&P 500 ו-Nasdaq Composite חוו ירידות מהירות היסטוריות—שלוש פעמים S&P 500 מתמודד עם ירידה של 10% בפחות מ-20 יום. הירידה המובהקת ביותר התרחשה במהלך פרק של שמונה ימים בפברואר 2020, כמנוגד לצל של מגיפה מתקרבת.
בעוד שזה טבעי לשאול לגבי התנודתיות הייחודית של התקופות הללו, שהודגשה תחת השגחת טראמפ, ההיסטוריה מצביעה על כך שירידות שוק הן חלק מהמסלול, אתגר חיוני במסע של המשקיע. כל ירידה, המנוגדת לחששות על האטות כלכליות הנגרמות ממכסים ו fluctuיות באיזון הפיסקלי, מדגישה אמת נצחית: תנודתיות היא המחיר של הכניסה לצמיחה עתידית.
משקיעים חוו אמת זו שוב ושוב. נתונים חוזרים לעידן המאה ה-20 מגלים עלייה מתמדת במניות לאורך זמן. אף תקופת 20 שנה אחת, למרות הכללת אירועים גלובליים משמעותיים, לא הסתיימה בהפסד למי שהשקיע ב-S&P 500. עובדה זו, שיחה על השקעות שבטחנו עליה מימים ימימה על ידי ותיקים de שוק, מאירה אור הכרחי בתקופות סוערות.
בזמן כהונתו של טראמפ, השווקים היו עשויים להיות נתונים לדאגה לגבי מכסי "יום השחרור", שזעזעו מגזרים התלויים בשיתוף פעולה בינלאומי. ניתוח רטרוספקטיבי קושר את הירידות בשוק ב-2018 לדאגות אינפלציה, תזכורת מוחשית של ההאטות הכלכליות שעוקבות אחרי החלטות פיסקליות. ובכל זאת, עבור מי שמעז להחזיק יציב, ירידות אלו מציעות קנבס עשיר בפוטנציאל.
בהיסטוריה של השקעות, שוקי שור החזיקו מעמד יותר מאלה של דוב, ומעשירים בדרך כלל את מי שיש להם אומץ להמתין. מחקר של קבוצת השקעות Bespoke מאשר את ההתמדה המחזורית הזו: שוקי שור, בממוצע, נמשכים הרבה יותר זמן מאשר קודמיהם הדוביים, מציעים תקופות ארוכות יותר של הזדמנויות ההשקעה המורכבות.
דרך סופות בעבר ובהווה, מכלול התשתיות של השקעה נשאר עמיד. הדרמה של שוק המניות תחת טראמפ מספקת למשקיעים של היום לקח מעורר השראה—תנודתיות היא חלק אינטגרלי מהנוף הפיננסי, אתגר והזדמנות. על ידי אימוץ חשיבה ארוכת טווח, משקיעים יכולים למצוא שלווה בתוך הכאוס, תוך ניצול מסלול המניות הבלתי מתפשר, הנע קדימה.
רכבת ההרים של השוק בעידן טראמפ: מה שכל משקיע צריך לדעת
תובנות על השפעת טראמפ על התנודתיות בשוק
הנשיאות של דונלד טראמפ סימנה תקופה של תנודתיות גבוהה בשוק המניות. תחת השגחתו, מדד דאו ג'ונס התעשייתי, S&P 500 ו-Nasdaq Composite חוו ירידות מהירות, במיוחד עם S&P 500 שנפל שלוש פעמים בנפרד ב-10% בפחות מ-20 ימים. הירידה הבולטת ביותר התרחשה בתקופה של שמונה ימים בפברואר 2020, כתגובה להתפרצות מגיפת COVID-19 המתקרבת.
תנודתיות זו התעצמה עוד יותר על ידי חששות הנוגעים למדיניות מכסים והחלטות פיסקליות, כמו מכסי "יום השחרור", שהעלו חששות לגבי אינפלציה וקשרים מסחריים בינלאומיים. למרות האתגרים הללו, ההיסטוריה מראה כי שוק המניות נוטה להתRecover ולעלות לאורך זמן. לדוגמה, אף תקופת 20 שנה ב-S&P 500 לא הסתיימה בהפסד, גם כאשר לוקחים בחשבון מהומות גלובליות משמעותיות.
תובנות נוספות
– עמידות השוק: לפי מחקר של קבוצת השקעות Bespoke, שוקי שור בדרך כלל נמשכים יותר משוקי דוב, מה שמציע חלון ארוך יותר להתאוששות ולצמיחה. עמידות זו מדגישה את החשיבות של אסטרטגיות השקעה ארוכות טווח.
– לקחים כלכליים: התנודות בשוק במהלך כהונתו של טראמפ מדגישות את השפעת הרטוריקה הפוליטית והמדיניות על הרגשות המשקיע ועל התנהלות השוק. זהו תזכורת לסיכונים הגלומים בשוק, אך גם פוטנציאלים לצמיחה כאשר מתמודדים עם סיכונים אלו בחוכמה.
מקרי שימוש ואסטרטגיות מעשיות
1. כיצד למתן תנודתיות:
– גיוון הוא מפתח. על ידי פיזור השקעות בין מגזרים, תעשיות ואפילו שווקים גלובליים, משקיעים יכולים למתן סיכונים פוטנציאליים הקשורים לקטעי שוק ספציפיים.
– שקול השקעה קבועה, השקעה בסכום קבוע באופן קבוע, שעשוי לעזור להחלקת ההשפעות של תנודתיות השוק.
2. טריקים לחיים כדי להישאר מעודכן:
– השתמש באפליקציות חדשות פיננסיות או פלטפורמות כמו בלומברג או רויטרס כדי לקבל עדכונים שוטפים על השוק. הישאר מעודכן על מדדי מאקרו כלכליים שעשויים להשפיע על תנועות השוק.
3. תחזיות שוק ומגמות תעשייה:
– אנליסטים מציינים שמגזרים כמו טכנולוגיה ואנרגיה מתחדשת עשויים להמשיך להתפתח, להציע הזדמנויות השקעה פוטנציאליות. זה נעשה על ידי טרנספורמציה דיגיטלית גוברת ודחיפות גלובלית לעבר קיימות.
סיכום יתרונות וחסרונות
יתרונות:
– פוטנציאל צמיחה ארוך טווח: למרות התנודתיות הקצרה טווח, ההיסטוריה מראה כי שוק המניות נוטה לעלות בערכו עם הזמן.
– הזדמנות לצמיחה של השקעות: תקופות ארוכות של צמיחה מאפשרות תשואות מורכבות, המועילות למי שיש להם סבלנות.
חסרונות:
– תנודתיות קצרה טווח: חדשות פוליטיות וכלכליות יכולות לגרום לתנועות פתאומיות ולא צפויות בשוק.
– עומס רגשי: שינויים מהירים בערך השוק עשויים להיות מאתגרים רגשית למשקיעים, ודורשים דיסציפלינה ופרספקטיבה ארוכת טווח.
מסקנה וטיפים מהירים
אימוץ אסטרטגיית השקעה ארוכת טווח הוא חיוני להתמודדות עם תנודתיות השוק. על ידי הבנת הלקחים משוק בעידן טראמפ והחלת אסטרטגיות כמו גיוון והשקעה קבועה, משקיעים יכולים לנהל טוב יותר סיכונים ולנצל הזדמנויות צמיחה. תמיד הישאר מעודכן ושמור על גישה רגועה והגיונית לקבלת החלטות השקעה.
למידע נוסף על ניהול תנודתיות השוק, בקרו ב-Investopedia.
