- Během prezidentství Donalda Trumpa zažil akciový trh významnou volatilitu, přičemž S&P 500 zaznamenal rychlé poklesy o 10 %, zejména v únoru 2020.
- Poklesy trhu, i když náročné, jsou historicky běžné a nezbytné pro dlouhodobý růst.
- Navzdory krátkodobé volatilitě nebylo v historii S&P 500 žádné dvacetileté období, které by skončilo ztrátou, což podtrhuje výhody trpělivosti a dlouhodobého investování.
- Analýzy spojují tržní volatilitu za Trumpa se strachy z cel „Dne osvobození“ a obavami z inflace, jak ovlivněnými hospodářskými politikami.
- Historická data ukazují, že býčí trhy přetrvávají déle než medvědí, což nabízí více příležitostí pro růst.
- Investorům je připomínáno, že přijetí dlouhodobých strategií je klíčové k orientaci v nepředvídatelnosti trhu a k využití vzestupného momentum akcií.
Akciový trh, živé plátno čísel a příběhů, vypráví příběhy, které jsou stejně nepředvídatelné jako fascinující. Uprostřed jeho kolísání stojí jedna postava kuriózně ve středu neobyčejného vzoru: Donald Trump. Během jeho prezidentství zažil Dow Jones Industrial Average, S&P 500 a Nasdaq Composite historicky rychlé poklesy—ve třech případech se S&P 500 dostal o 10 % dolů za méně než 20 dní. Nejvýraznější pokles se odehrál během osmi dnů v únoru 2020, vyvolaný stínem blížící se pandemie.
I když je přirozené zpochybňovat jedinečnou volatilitu této doby, zaznamenané v době Trumpova působení, historie naznačuje, že poklesy trhu jsou součástí cesty investora, náročné, ale nezbytné. Každý pokles, poháněný strachy ze zpomalení ekonomiky vyvolané clem a kolísáními ve fiskální stabilitě, zdůrazňuje trvalou pravdu: volatilita je cenou za vstup k budoucímu růstu.
Investoři byly této pravdě svědky opakovaně. Data sahající až do začátku 20. století ukazují stálý růst akcií v dlouhodobém horizontu. Žádné dvacetileté období, i přes zahrnutí významných globálních událostí, neskončilo ztrátou pro vytrvalého investora v S&P 500. Tento fakt, investiční šeptanda dlouho oslavovaná moudrými veterány trhu, vrhá užitečné světlo během bouřlivých časů.
Pod Trumpovým dohledem byly trhy možná uchváceny úzkostí ohledně cel „Dne osvobození“, která otřásla sektory závislými na mezinárodní spolupráci. Retrospektivní analýza spojuje poklesy trhu v roce 2018 s obavami z inflace, hmatatelnou připomínkou ekonomických vln, které následují po fiskálních rozhodnutích. Přesto, pro ty, kdo mají odvahu zůstat stabilní, tyto poklesy nabízejí plátno bohaté potenciálem.
V análech investování býčí trhy přežily své medvědí protějšky, často obohacující ty, kdo mají odvahu zůstat trpěliví. Silná studie Bespoke Investment Group potvrzuje tuto cyklickou odolnost: býčí trhy, v průměru, trvají dramaticky déle než jejich medvědí předchůdci, nabízející prodloužené období příležitostí pro zhodnocení.
I v bouřích minulých a přítomných zůstává základní struktura investování odolná. Drama akciového trhu pod Trumpem poskytuje dnešním investorům důležitou lekci—volatilita je integrální součástí finanční krajiny, výzvou a příležitostí. Přijetím dlouhodobého myšlení mohou investoři najít klid uprostřed chaosu a využít stálý vzestupný trend akcií.
Tržní horská dráha éry Trumpa: Co každý investor potřebuje vědět
Zjistěte, jak Trump ovlivnil tržní volatilitu
Prezidentství Donalda Trumpa znamenalo období vysoké volatility pro akciový trh. Pod jeho dohledem Dow Jones Industrial Average, S&P 500 a Nasdaq Composite zažily rychlé poklesy, přičemž S&P 500 zaznamenal třikrát po sobě pokles o 10 % během méně než 20 dní. Nejvýraznější pokles nastal během osmidenního období v únoru 2020, jako reakce na vznikající pandemii COVID-19.
Tato volatilita byla dále zesílena obavami týkajícími se celních politik a fiskálních rozhodnutí, jako jsou cla „Dne osvobození“, která vyvolala obavy ohledně inflace a mezinárodních obchodních vztahů. Navzdory těmto výzvám historie ukazuje, že akciový trh má tendenci se zotavit a růst v dlouhodobém horizontu. Například žádné dvacetileté období v S&P 500 neskončilo ztrátou, i když zahrnovalo významné globální otřesy.
Další poznatky
– Odlolnost trhu: Podle studie Bespoke Investment Group býčí trhy obecně trvají déle než medvědí trhy, což nabízí větší okno pro zotavení a růst. Tato odolnost podtrhuje důležitost dlouhodobých investičních strategií.
– Ekonomické lekce: Tržní výkyvy během Trumpova působení zdůrazňují dopad politického rétoriky a politiky na sentiment investorů a chování trhu. Je to připomínka inherentních rizik na trzích, ale i potenciálu růstu při moudrém navigování těchto rizik.
Případové studie z reálného světa a strategie
1. Jak zmírnit volatilitu:
– Diverzifikace je klíčová. Rozdělením investic mezi sektory, průmysly a dokonce i celosvětovými trhy mohou investoři zmírnit potenciální rizika spojená s konkrétními segmenty trhu.
– Zvažte průměrování nákladů v dolarech, což je pravidelné investování pevné částky, které může pomoci vyhladit dopady tržní volatility.
2. Osobní tipy k získávání informací:
– Používejte aplikace nebo platformy zaměřené na finanční zprávy, jako jsou Bloomberg nebo Reuters, abyste dostávali nejnovější aktualizace trhu. Zůstaňte informováni o makroekonomických ukazatelích, které mohou ovlivnit pohyby trhu.
3. Odhady trhu a trendy v průmyslu:
– Analytici naznačují, že sektory jako technologie a obnovitelné energie mohou i nadále expandovat a nabízet potenciální investiční příležitosti. To je řízeno rostoucí digitální transformací a globálním tlakem na udržitelnost.
Přehled výhod a nevýhod
Výhody:
– Potenciál pro dlouhodobý růst: I přes krátkodobou volatilitu historie ukazuje, že akciový trh má tendenci růst v hodnotě v průběhu času.
– Příležitost pro složené výnosy: Prodloužené období růstu umožňují složené výnosy, což prospívá trpělivým investorům.
Nevýhody:
– Krátkodobá volatilita: Politické a ekonomické zprávy mohou způsobovat náhlé a neočekávané pohyby trhu.
– Emocionální náročnost: Rychlé změny hodnoty trhu mohou být emocionálně náročné pro investory, což vyžaduje disciplínu a dlouhodobou perspektivu.
Závěr a rychlé tipy
Přijetí dlouhodobé investiční strategie je rozhodující pro přežití tržní volatility. Porozuměním lekcím z trhu za éry Trumpa a aplikováním strategií, jako je diverzifikace a průměrování nákladů v dolarech, mohou investoři lépe řídit rizika a využívat příležitosti k růstu. Vždy zůstaňte informováni a udržujte klidný, racionální přístup k investičním rozhodnutím.
Pro více informací o řízení tržní volatility navštivte Investopedia.
